新京报：证监会定性8·16事件为内幕交易，你觉得问题在哪？

　　杨剑波：第一，这不是与发行人相关的信息；第二，信息是公开的；第三，这是一个基于业务原理的正常对冲。怎么能叫内幕交易？这本来就是正常交易。

　　我说监管机构在场以及与中金所通电话并不是指责他们，而是为了做一个反证，如果是内幕交易，当时他们为什么不阻拦？其实，进场的上海证监局官员、上海证交所官员、和我通话的中金所官员和我一样，都是正常反应和处理的。只是最后的定性错误才显得我们当时的行为不合规。

　　新京报：证监会认为你们是先交易后公告，如果公告了再交易是否就没有问题了？

　　杨剑波：先交易后公告是合法的，没有条例说不能先交易后公告。先公告后交易才是违反三公原则。

　　提出先公告后交易要求的，对业务和市场的理解不够。

　　新京报：你说第一组调查组来时并没有听到内幕交易的说法？

　　杨剑波：其实一直到八月二十几日，系统内都没有人说是内幕交易，突然间就转成内幕交易了，这不很奇怪吗？

　　新京报：你觉得原因是什么？

　　杨剑波：我没有证据也不好说，但是我觉得社会上流传的一些版本也是有可能的。除了媒体报道的上层勾兑外，很重要的原因是证监会不专业。

　　我敢说这个话，是因为我参加了证监会在这一领域的一些规则的制定，我很清楚这一领域国内有几个人懂而这几个人又分布在哪里。

　　新京报：8·16事件给市场带来了非常大的影响，你觉得这次事故的责任主要在谁？

　　杨剑波：主要是公司内控问题。

　　如果说惩罚，内控问题是板上钉钉的。公司在作为业务发生主体已经被市场惩罚了，当时亏了将近2亿，公司对我追责，丢掉饭碗也是有可能的，我下午就是一个合理的对冲，但是却用内幕交易来定性。

　　但如果以内控来处理，有可能会追责到光大证券、光大集团、交易所甚至证监会。





　光大乌龙指主角状告证监会

　　乌龙指大事记

　　2013年8月16日


　　8月16日，光大证券自营部门发生交易系统错误，在进行ETF套利时下单234亿元最终成交72.7亿元，大量买单瞬间推升沪指5.96%，造成当天A股和股指期货市场大幅波动。随后，光大证券做出了借道ETF卖出股票和股指期货锁定亏损的措施。

　　2013年8月18日

　　光大证券召开媒体发布会，总裁徐浩明向投资者道歉，称将继续配合监管部门严肃、负责尽快查明原因，并将采取一系列的措施，进一步强化公司的内部控制体系。